2021年過去，是時候做一些個人交易方面呢總結

而並不是關於預測分析報告的總結，關於上年年度分析報告的總結會等待農曆新年撰寫新年報告時再回顧總結，大家稍微再等待一下

爲什麽要做交易總結呢？

首先我創辦MTA時易網就是本著實戰為最終目標來進行研究分析

不改初心，目標是提高和改善實戰績效，MTA核心價值所在，那麽實戰交易總結就能夠提供寶貴經驗以供參考

2021年個人分爲兩個階段，在前一個階段年初至8月，賬戶管理的比較散亂，直到8月下旬開始逐步整合交易賬戶，配合購買的trading log軟件，就是爲了更好地追蹤績效

因此年初到8月資金調動頻繁交易不是很consistent，造成自己難以去總結和管理，這是一個經驗，首先需要有一個固定的交易賬戶，方便管理和跟蹤統計績效

統計整合前1月到10月完全抽離資金，這段時間的總收益率19.13%，我認爲難以反映全部情況

整合後的賬戶的績效統計就相當準確，由8月開始至21年年底，總收益率17.83%

對於專業的交易員來講，收益率并不是最重要的參考指標，因爲收益率的高低在對比承受的風險之前并沒有意義

我發現這段時間最大回撤4.77%，最差單日回報1.83%，Standard deviation標準差0.65%，衡量收益風險比例的夏普比例高達4.32，這個數字是一個足以引以爲豪的表現

這説明在控制風險方面，確實做得不錯。這是優點，我認爲也是可以提高的地方

就拿收益曲綫下降的部分來說

11月底到12月6日有一周多的時間，净值出現了連續下跌

這段時間就是恒指大跌之後觸底反彈的時間

而這段時間，港股VIX恐慌指數由19.37跳漲到最高近27，并且在12月6日開始見頂回落

此時也正是净值回升的時間點

的確整體而言我是以做淡波動率爲主，那麽恐慌指數的跳漲是不利因素，導致投資組合出現回撤也是情理之中

問題在於，11月底出現調整并且見底回升本來就是預期之内，波動率先升後跌本來也應當是盈利豐厚的時期

可是最後並沒有把握好，這也讓我耿耿於懷

背後的原因就是在控制風險和回避回撤

回想當時初期減倉也是合理操作，後期明顯機會來臨，現金甚多的時候即便不放手一搏，也可以忍耐一下

持倉在很多時候也有太多現金，這也是導致風險波動小，收益率也變相壓低

在大多數時候對於市場的預期最終都實現了

未來一年，在2022年在執行方面還要做得更好，交出更好的成績

下期，我想總結一下在研究分析方面的進化，決策流程的改變，把整個流程做得更加仔細和一致